Структура за темами
ТЕМА 1 Теоретичні засади фінансового аналізу
ТЕМА 2 ЗАГАЛЬНА ОЦІНКА ФІНАНСОВОГО СТАНУ ПІДПРИЄМСТВА / ПРАКТИЧНЕ ЗАНЯТТЯ 1. АНАЛІЗ АКТИВУ ТА ПАСИВУ БАЛАНСУ
Задача 4. За даними таблиці 1.9 розрахувати показники, які характеризують майновий стан підприємства: коефіцієнт зносу, коефіцієнт оновлення, коефіцієнт вибуття, та зробити відповідні висновки.
Таблиця 1.9 – Показники, які характеризують стан основних засобів
Показник
Значення, тис. грн
Попередній рік
Звітний рік
Знос
12468,75
14624,6
Первісна вартість
30321,45
31957,8
Надійшло основних засобів
2528,8
359,6
Вибуло основних засобів
229,4
78
Структура активів ПАТ «ООО» на початок 2022 року
Показник Значення Оборотоні активи 80512 Необоротні активи 22812 Необоротні активи, утримувані для продажу та групи вибуття 400 1. Що таке баланс?
2. Що таке активи?
3. Як відображається інформація у балансі?
4. Яка мета аналізу активу балансу?
5. Якою є структура активів аналізованого підприємства і чому?
6. Якою має бути структура активів?
7. Якою є стратегія підприємства щодо довгострокових вкладень? Чому?
8. Чи є оптимальним на підприємстві розмір дебіторської заборгованості? Чому?
9. Якою є динаміка зміни активів – позитивною чи негативною? Чому?
10. Чи достатньо підприємство забезпечене майном виробничого призначення?
11. Як визначається коефіцієнт майна виробничого призначення?
12. Що відображається в пасиві балансу?
13. Якою є динаміка зміни пасивів – позитивною чи негативною?
14. Як за структурою пасиву можна зробити висновок про залежність підприємств від зовнішніх джерел фінансування?
15. Якою має бути питома вага в загальній величині пасиву?
16. Чи є підприємство достатньо забезпеченим власними джерелами фінансування?
17. Що означає отримане значення коефіцієнта фінансового ризику?
18. Чи є в балансі підприємства статті, динаміка зміни яких в абсолютному вираженні відрізняється від структурної динаміки?
19. Що таке спектральні діаграми?
20. Як можна покращити структуру активу аналізованого підприємства?
Адитивна факторна модель грошових коштів:
ГК = РП + (К – РП) + ЗМОП + ДЗ + ПЗ + Д – НА – (ОА – ГК) – В,
де НА – необоротні активи; ОА – оборотні активи;
ГК – грошові кошти;
В – витрати майбутніх періодів; К – власний капітал;
РП – реінвестований прибуток;
ЗМОП – забезпечення майбутніх витрат і платежів; ДЗ – довгострокові зобов’язання;
ПЗ – поточні зобов’язання;
Д – доходи майбутніх періодів.
Використовуючи цю адитивну факторну модель, провести факторний аналіз руху грошових коштів за даними таблиці:
Таблиця – Вихідні дані для проведення факторного аналізу руху грошових коштів підприємства
Показник
Значення, тис. грн
Попередній період
Звітний період
Грошові кошти та їх еквіваленти
53,35
50,3
Реінвестований прибуток
0
0
Власний капітал
15675,15
10350,35
Забезпечення майбутніх витрат і
платежів
0
0
Довгострокові зобов’язання
0
20,95
Поточні зобов’язання
1304,95
1352,95
Доходи майбутніх періодів
0
0
Необоротні активи
12287,2
6841,15
Оборотні активи
4692,6
4882,8
Витрати майбутніх періодів
0,3
0,3
ТЕМА 3 АНАЛІЗ ФІНАНСОВИХ РЕЗУЛЬТАТІВ ДІЯЛЬНОСТІ ПІДПРИЄМСТВА
Проаналізувати склад, структуру та динаміку зміни доходів підприємства:
Показник
Попередній рік
Звітний рік
тис. грн
%
тис. грн
%
Чистий дохід від реалізації продукції
769
875,2
Інші операційні доходи
1,9
1,8
Інші звичайні доходи
4,8
5,8
Разом
100
100
Методичні рекомендації у прикріпленому файліПоказник
Попередній рік
Звітний рік
Чистий прибуток (ЧП), тис. грн
23568,9
26538,1
Чистий дохід від реалізації
продукції(ЧД), тис. грн
28963,5
34956,7
Середньорічні залишки активів (А),
тис. грн
26552,0
32365,9
Середньорічні залишки власного капіталу
(ВК), тис. грн
18663,4
20523,75
Оборотність оборотних активів (КобОА),
оборотів
1,09
1,13
Мультиплікатор капіталу (Мк)
1,23
1,26
Чиста рентабельність (Рчиста)
0,00016
0,0037
ТЕМА 4 АНАЛІЗ ЛІКВІДНОСТІ ТА ПЛАТОСПРОМОЖНОСТІ ПІДПРИЄМСТВА
ТЕМА 5 Аналіз ділової активності підприємства
Задача 1. Розрахувати та проаналізувати коефіцієнти: оборотності активів, оборотності оборотних активів, оборотності власного капіталу, оборотності дебіторської заборгованості, оборотності запасів
Таблиця Вихідні дані для розрахунку коефіцієнтів ділової активності
Показник
Значення, тис. грн
Попередній рік
Звітний рік
Вартість майна підприємства
4645
5012
Вартість власного капіталу
2217
2216,5
Вартість оборотних активів
2428
2795,5
Вартість запасів
1000
1500
Вартість дебіторської заборгованості
780
650
Чистий дохід від реалізації продукції
2564
4058
Задача 2. Визначити строк погашення кредиторської та дебіторської заборгованостей, використовуючи дані, наведені в таблиці
Таблиця – Вихідні дані для розрахунку коефіцієнтів
Показник
Значення, оборотів
Попередній рік
Звітний рік
Коефіцієнт оборотності кредиторської
заборгованості
8,09
6,37
Коефіцієнт оборотності дебіторської
заборгованості
4,85
3,09
Тривалість звітного періоду, днів
360
360
1. Що таке ділова активність?
2. Які є абсолютні показники ділової активності?
3. Яким чином на підставі звітності без розрахунку коефіцієнтів можна проаналізувати попередньо рівень ділової активності?
4. Який зв’язок між коефіцієнтом оборотності та завантаження?
5. Як в загальному вигляді визначаються показники оборотності?
6. Як в загальному вигляді визначаються показники тривалості обороту?
7. Як змінились показники оборотності на аналізованому підприємстві? Чи є це позитивною динамікою?
8. Яка динаміка зміни коефіцієнта тривалості обороту вважається позитивною?
9. Який економічний зміст показників оборотності?
10. Як визначається коефіцієнт оборотності виробничих запасів?
11. Яка динаміка зміни коефіцієнта завантаження вважається позитивною?
12. Чи є оптимальною заборгованість підприємства, і чому?
13. Який економічний зміст розрахованого показника оборотності власного капіталу?
Задача . Провести факторний аналіз коефіцієнта оборотності оборотних активів, за даними, що наведені в таблиці використовуючи наведену нижче модель:
Таблиця – Вихідні дані для проведення факторного аналізу коефіцієнта оборотності оборотних активів
Показник
Значення, тис. грн
Попередній рік
Звітний рік
Виручка від реалізації
6548,9
7756,4
Виробничі запаси
2543,8
2987,9
Дебіторська заборгованість
543,9
221,3
Незавершене виробництво
1034,5
1034,5
Грошові кошти
2976,9
3219,4
Готова продукція
987,5
1054,3
Товари
1187,5
976,5
Таблиця– Результати факторного аналізу зміни коефіцієнта оборотності оборотних коштів
Показник
Вплив
Загальна зміна коефіцієнта оборотності оборотних коштів
в тому числі за рахунок зміни:
- Виручки від реалізації
- Виробничих запасів
- Незавершеного виробництва
- Дебіторської заборгованості
- Грошових коштів та їх еквівалентів
- Готової продукції
- Товарів
ТЕМА 5 АНАЛІЗ РУХУ ГРОШОВИХ КОШТІВ
Задача 1. Провести розрахунок мінімальної суми грошей, необхідної підприємству в звітному періоді, за даними таблиці та зробити висновок про ефективність використання коштів.
Таблиця – Вихідні дані для розрахунку коефіцієнтів мінімальної суми грошей, необхідної підприємству
Показник
Значення, тис. грн
Операційні витрати
99762,3
Чистий дохід
95172,3
Середні залишки грошових коштів та дебіторської заборгованості
3600,9
Задача 2. Проаналізувати рух грошових коштів від інвестиційної діяльності за даними таблиці.
Таблиця – Вихідні дані для аналізу руху грошових коштів від інвестиційної діяльності
Показник
Попередній рік
Звітний рік
Значення, тис. грн
Питома вага за видом діяльності,
%
Значення, тис. грн
Питома вага за видом діяльності,
%
I. Рух коштів у результаті інвестиційної діяльності
Надходження від
погашення позик
485
140
Інші надходження
0
10412
Витрачання на придбання
необоротних активів
53476
61323
Витрачання на надання
позик
( 0 )
8057
Надходження від
погашення позик
485
140
Надходження авансів від
покупців і замовників
Чистий рух коштів від інвестиційної діяльності
100
100
Задача 3. Використовуючи дані, наведені в таблиці 7.6, розрахувати показники, які характеризують ефективність використання коштів у розрахунках:
- коефіцієнт оборотності коштів у розрахунках;
- тривалість періоду обороту коштів у розрахунках;
- мінімальну суму грошей, необхідну для проведення господарських операцій.
Зробити висновки.
Таблиця Вихідні дані для розрахунку показників, які характеризують ефективність використання коштів у розрахунках
Показник
Значення, тис. грн
Попередній рік
Звітний рік
Чистий дохід від реалізації продукції
18303,60
34994,50
Кошти у розрахунках
542,5
2349,25
Операційні витрати
1879,3
6632,2
Адитивна факторна модель грошових коштів:
ГК = РП + (К – РП) + ЗМОП + ДЗ + ПЗ + Д – НА – (ОА – ГК) – В,
де НА – необоротні активи; ОА – оборотні активи;
ГК – грошові кошти;
В – витрати майбутніх періодів; К – власний капітал;
РП – реінвестований прибуток;
ЗМОП – забезпечення майбутніх витрат і платежів; ДЗ – довгострокові зобов’язання;
ПЗ – поточні зобов’язання;
Д – доходи майбутніх періодів.
Використовуючи цю адитивну факторну модель, провести факторний аналіз руху грошових коштів за даними таблиці:
Таблиця – Вихідні дані для проведення факторного аналізу руху грошових коштів підприємства
Показник
Значення, тис. грн
Попередній період
Звітний період
Грошові кошти та їх еквіваленти
53,35
50,3
Реінвестований прибуток
0
0
Власний капітал
15675,15
10350,35
Забезпечення майбутніх витрат і
платежів
0
0
Довгострокові зобов’язання
0
20,95
Поточні зобов’язання
1304,95
1352,95
Доходи майбутніх періодів
0
0
Необоротні активи
12287,2
6841,15
Оборотні активи
4692,6
4882,8
Витрати майбутніх періодів
0,3
0,3
ТЕМА 6. Аналіз імовірності банкрутства підприємства
1.Що таке банкрутство?
2.Що таке фінансова криза?
3.Чи завжди фінансова криза є ознакою банкрутства підприємства?
4.Які особливості визначення імовірності банкрутства за вітчизняним законодавством?
5.Які ознаки поточної неплатоспроможності?
6.Як визначають наявність ознак надкритичної неплатоспроможності?
7.Чому для вітчизняних підприємств не завжди підходять західні методики оцінювання імовірності банкрутства?
8.Як визначають імовірність банкрутства за моделлю Альтмана?
9.Як визначають імовірність банкрутства за моделлю Таффлера?
10.Які ще методики імовірності банкрутства ви знаєте?
11.Чи існує імовірність банкрутства для аналізованого підприємства?
ТЕМА 7 АНАЛІЗ ФІНАНСОВИХ РЕЗУЛЬТАТІВ ДІЯЛЬНОСТІ ПІДПРИЄМСТВА
ТЕМА 8 АНАЛІЗ ІНВЕСТИЦІЙНОЇ ПРИВАБЛИВОСТІ ПІДПРИЄМСТВА
ТЕМА 9 АНАЛІЗ ЙМОВІРНОСТІ БАНКТУТСТВА ПІДПРИЄМСТВА
Підручники
Заключне заняття
ТЕМА 1 АНАЛІЗ ФІНАНСОВИХ РЕЗУЛЬТАТІВ ДІЯЛЬНОСТІ ПІДПРИЄМСТВА
ТЕМА 2 АНАЛІЗ ІНВЕСТИЦІЙНОЇ ПРИВАБЛИВОСТІ ПІДПРИЄМСТВА
ПРОЙТИ КУРС ОСНОВИ ФІНАНСІВ ТА ІНВЕСТИЦІЙ на он-лайн платформі https://courses.prometheus.org.ua/ та завантажити сертифікат
